財聯(lián)社11月25日訊（編輯 若宇）空前熱銷的國產(chǎn)高端新機引爆柔性OLED面板市場“量價齊升”。據(jù)群智咨詢統(tǒng)計，Q3大陸柔性OLED面板貢獻約6400萬片，同比大幅增長約116%，市場份額增至約49.2%。另據(jù)第一財經(jīng)10月23日報道，供應鏈消息人士透露國內(nèi)柔性OLED面板開始漲價，漲幅在10%以內(nèi)。有分析預計Q4手機OLED面板價格仍將上漲，明年亦穩(wěn)中有漲。

二級市場方面，截至周五收盤，以頭部客戶中高端機型OLED顯示產(chǎn)品為重點方向的維信諾股價自9月27日迄今累計最大漲幅71.98%；已向多家行業(yè)品牌客戶出貨柔性OLED智能手機的深天馬A股價自8月28日迄今累計最大漲幅37.11%。

維信諾股價走勢日線圖

深天馬A股價走勢日線圖

業(yè)內(nèi)分析，國內(nèi)OLED廠商市場份額的不斷擴大甚至讓全球OLED龍頭企業(yè)三星電子感到危機。此前韓媒報道“三星和京東方終止合作”，緣由之一是兩家公司正在OLED面板領域展開激烈競爭，不過京東方11月20日對澎湃新聞記者獨家回應稱，該傳聞為韓媒根據(jù)不實信息斷章取義的報道，京東方與全球品牌合作伙伴的供貨仍按目前的計劃有序推進中。

值得注意的是，國產(chǎn)OLED市占率雖然在提升，但在高端市場與三星等廠商的差距依舊很大。據(jù)微信公眾號《IT之家》11月13日消息，韓媒ETNews報道京東方已經(jīng)開始向蘋果iPhone 15標準版供應OLED屏幕，市場調(diào)研公司Stone Partners預測今年iPhone 15系列的出貨量為8700萬部。iPhone15系列的OLED屏幕的供應量比這個數(shù)字高出30%左右，達1.15億部，其中三星占71%，LG占26%，京東方僅占3%。

▌柔性OLED面板加速回暖：業(yè)內(nèi)稱手機OLED的滲透或成為今年重要業(yè)績“增量”來源

據(jù)財聯(lián)社不完全統(tǒng)計，在柔性OLED領域有所布局的A股上市公司包括京東方A、維信諾、深天馬A、TCL科技、易天股份、利和興、弘信電子和鼎龍股份等，具體情況如下：

一份公開的供應鏈報告顯示，華為Mate60系列旗艦手機的柔性OLED屏主要由京東方A和維信諾聯(lián)合供應。其中華為Mate60的柔性OLED屏主要由京東方供應，華為MatePad Pro的柔性OLED屏幕主要由維信諾供應。此外業(yè)內(nèi)分析，從A股四家主要面板廠來看，柔性OLED產(chǎn)品的滲透或成為今年重要業(yè)績“增量”來源。

京東方A三季度柔性OLED業(yè)務占比約四分之一

京東方的柔性OLED面板供應給多個手機品牌商，除了華為外，還包括榮耀、OPPO、華碩等知名品牌的折疊手機、折疊筆記本等。群智咨詢數(shù)據(jù)顯示，Q3京東方柔性OLED智能手機面板在國內(nèi)頭部智能手機高端OLED面板訂單持續(xù)增加，出貨約2800萬片，同比增長約52.7%，以16.6%的全球市場份額位居國內(nèi)第一。

與此同時，京東方10月下旬公布2023年第一億片柔性OLED已下線，其中折疊產(chǎn)品累計出貨量達千萬片。公司曾在三季報中透露，柔性AMOLED出貨量持續(xù)提升，今年前三季度出貨量超8000萬片，全年1.2億片出貨量目標正穩(wěn)步達成。

不過柔性OLED出貨量的提升似乎尚未在業(yè)績端得到體現(xiàn)，據(jù)最新財報，京東方A前三季度營收和凈利潤同比均出現(xiàn)不同程度下滑，分別下滑4.69%和80.68%。公司11月2日接受機構(gòu)調(diào)研時坦言，三季度LCD業(yè)務收入占顯示業(yè)務收入比重約四分之三，柔性OLED業(yè)務占比約四分之一。

京東方A進一步指出，三季度柔性OLED收入占比繼續(xù)提升，前三季度業(yè)績同比大幅減虧。短期內(nèi)京東方A柔性OLED業(yè)務仍面臨較大的折舊壓力，但公司在折疊、LTPO等中、高端產(chǎn)品類別上具有較強的競爭優(yōu)勢，公司也將持續(xù)致力于產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的改善。預期四季度柔性OLED業(yè)務經(jīng)營狀況環(huán)比三季度有所改善，在出貨量繼續(xù)保持增長的同時，高價值量產(chǎn)品出貨占比將大幅提升。

二級市場方面，面板龍頭京東方A股價走勢“不溫不火”，總體呈現(xiàn)區(qū)間震蕩格局，相較3月末創(chuàng)下的年內(nèi)高點仍有一段距離。

維信諾獨供OPPO A2 Pro、iQOO 12等多款熱門新機

維信諾是中國大陸第一家OLED產(chǎn)品供應商，自2001年就開始柔性OLED技術(shù)研發(fā)，并很早入局折疊領域。維信諾此前接受財聯(lián)社記者采訪時表示，今年9月以來，公司還供應了vivo X100系列，獨供了OPPO A2 Pro、iQOO 12等多款熱門新機。

業(yè)績方面，維信諾三季報仍然承壓。2023年前三季度，公司實現(xiàn)營收41.19億元，同比下降14.79%；歸母凈利潤虧損25.39億元，同比虧損幅度擴大；經(jīng)計算2023年Q3單季度，公司實現(xiàn)營收14.26億元，同比增加0.25%；歸母凈利潤虧損9.04億元，同比虧損幅度增大。

針對行業(yè)傳聞的漲價情況對公司業(yè)績影響，據(jù)第一財經(jīng)10月23日報道，維信諾方面對此表示尚未可知，公司主業(yè)是做柔性OLED相關(guān)顯示器件、面板及零部件，有關(guān)面板漲價的情況還需要和業(yè)務部門去確定。三四季度是傳統(tǒng)行業(yè)旺季，目前整體需求較好。

深天馬A柔性OLED前三季度出貨累計國內(nèi)第二、全球第三

據(jù)財聯(lián)社11月15日報道，深天馬A證券部人士告訴記者，公司今年獨供了小米13T系列、realme11Pro、11Pro+、OPPOFindX6等不同品牌的多款新機。

業(yè)績方面，深天馬A第三季營業(yè)收入86.97億元，環(huán)比增長4.86%；歸母凈虧損3.66億元，去年同期凈虧損1062.69萬元，虧損同比擴大。

手機產(chǎn)品出貨方面，深天馬11月16日接受機構(gòu)調(diào)研時表示，公司當前運營管理2條柔性AMOLED產(chǎn)線，手機顯示產(chǎn)品前三季度累計出貨量同比增長超300%，市占率國內(nèi)第二。隨著TM18的順利推進，公司柔性AMOLED產(chǎn)能規(guī)模躋身全球前三。深天馬方面此前向財聯(lián)社記者表示，看好柔性OLED產(chǎn)品在形態(tài)（比如折疊）、性能（比如寬屏減功耗）上的升級趨勢。

業(yè)內(nèi)人士指出，今年以來深天馬柔性OLED出貨提升較快，前三季度出貨累計國內(nèi)第二，全球第三，整體實力不容小覷。而在近期開啟的這波漲價浪潮中，深天馬A預計也將繼續(xù)大幅受益。

TCL科技Q3柔性OLED面板打進全球OLED細分市場前三強

TCL科技旗下TCL華星方面告訴財聯(lián)社記者，近期公司獨供了小米14系列。TCL華星CEO趙軍在此前接受財聯(lián)社記者采訪時還表示，未來將有多款搭載TCL華星折疊屏的手機發(fā)布。

值得一提的是，最新財報顯示TCL科技Q3單季度的面板業(yè)務實現(xiàn)營業(yè)收入256.8億元，同比增長73.0%，環(huán)比增長25.8%，凈利潤18.2億元，單季扭虧為盈。TCL科技表示，除了大尺寸LED面板的“七連漲”成功助力公司Q3業(yè)績逆轉(zhuǎn)之外，另一個不可忽視的業(yè)績復蘇原因在于公司旗下t4柔性OLED產(chǎn)線稼動率大幅提升，高端產(chǎn)品占比持續(xù)增加。

據(jù)Stone Partners數(shù)據(jù)顯示，Q3TCL科技的柔性OLED面板出貨量大增，實現(xiàn)彎道超車打進全球OLED細分市場三強，拿下9.9%的全球市場份額。TCL科技在OLED面板領域?qū)崿F(xiàn)彎道超車的關(guān)鍵亦在于其手機屏領域的厚積薄發(fā)，據(jù)三季報披露，目前TCL科技的LTPS手機產(chǎn)品份額居全球前三，6代LTPS產(chǎn)線擴產(chǎn)項目也正穩(wěn)步推進，以滿足多應用類別產(chǎn)品需求。