財(cái)聯(lián)社9月1日訊（記者 吳雨其）中東土豪還在買中國(guó)資產(chǎn)嗎？

今年以來(lái)，隨著外資的強(qiáng)勢(shì)流入，境外資金的投資動(dòng)向被投資者視為“投資風(fēng)向標(biāo)”，隨著上市公司半年報(bào)披露落下帷幕，有聰明錢之稱的QFII的調(diào)倉(cāng)換股也浮出水面。

其中最受關(guān)注的便是主權(quán)財(cái)富基金中的土豪，如來(lái)自中東的阿布達(dá)比投資局、科威特投資局等，通過(guò)QFII渠道大量持有A股上市公司。

中東主權(quán)財(cái)富基金都偏好哪些股票？

根據(jù)全球主權(quán)財(cái)富基金數(shù)據(jù)平臺(tái)Global SWF的統(tǒng)計(jì)，2023年全球前十大主權(quán)財(cái)富基金中的一半來(lái)自中東地區(qū)，分別是阿布扎比投資局（ADIA）、科威特投資局（KIA）、沙特公共投資基金（PIF）、卡塔爾投資局（QIA）以及迪拜政府投資公司（ICD）。

Wind數(shù)據(jù)顯示，截至上半年，阿布扎比投資局重倉(cāng)持有（出現(xiàn)在前十大流通股名單中）的A股公司共有27家，持倉(cāng)市值合計(jì)94.23億元，較一季度時(shí)減少了18.66億元；科威特投資局持有的A股公司數(shù)量為24家，持倉(cāng)市值合計(jì)40.25億元，較一季度時(shí)持倉(cāng)減少約5億元，從市值來(lái)看，中東主權(quán)財(cái)富基金對(duì)A股的持倉(cāng)有所減少。

持倉(cāng)個(gè)股方面，阿布扎比投資局截至上半年末持倉(cāng)最多的是紫金礦業(yè)，持倉(cāng)市值達(dá)到25.95億元，持股數(shù)量為1.48億股，其次是萬(wàn)華化學(xué)，持倉(cāng)市值為17.56億元，對(duì)海大集團(tuán)對(duì)持倉(cāng)為7.78億元；阿布扎比投資局持有宏發(fā)股份、科倫藥業(yè)、金誠(chéng)信、恒立液壓等21只個(gè)股持倉(cāng)市值均超過(guò)1億元。

科威特投資局持倉(cāng)最多的則是晨光股份，持倉(cāng)市值為3.35億元，持股數(shù)量為1069.56萬(wàn)股，其次是邁為股份，持倉(cāng)市值達(dá)3.20億元，持股數(shù)量為267.74萬(wàn)股；還有森麒麟、恒立液壓、新集能源等14家上市公司持倉(cāng)市值超過(guò)1億元。對(duì)比阿布扎比投資局，科威特投資局沒(méi)有那么“大手筆”。

持股變動(dòng)看，阿布扎比投資局增持了8只A股，其中加倉(cāng)最多的是紫金礦業(yè)，為293.75萬(wàn)股，其次是中信金屬，加倉(cāng)230萬(wàn)股，老百姓、宏發(fā)股份、健康元、山東藥玻、海大集團(tuán)、麗珠集團(tuán)分別加倉(cāng)160.92萬(wàn)股、30萬(wàn)股、29.35萬(wàn)股、17.71萬(wàn)股、3.38萬(wàn)股。

值得一提的是，紫金礦業(yè)一直是阿布扎比投資局的心頭好，已經(jīng)重倉(cāng)持有多個(gè)季度：自2021年四季度末首次現(xiàn)身十大流通股股東名單至今，期間僅2022年三季度和2023年一季度暫時(shí)退出。截至6月30日，今年以來(lái)紫金礦業(yè)漲幅達(dá)到42.62%。

阿布扎比投資局還減持了10只股票，其中減倉(cāng)最多的是通化東寶，為447.68萬(wàn)股，恒立液壓減持381.29萬(wàn)股，科倫藥業(yè)減持244.70萬(wàn)股，北新建材、金誠(chéng)信、星宇股份、萬(wàn)華化學(xué)、萬(wàn)孚生物、法拉電子、華峰化學(xué)等均有一定減倉(cāng)。

該主權(quán)財(cái)富基金還新出現(xiàn)在了6家上市公司的前十大流通股東名單中，分別是中國(guó)人保、寶馨科技、捷榮技術(shù)、河鋼資源、東方雨虹、中電興發(fā)，持股數(shù)量分別為2547.94萬(wàn)股、163.82萬(wàn)股、41.12萬(wàn)股、530萬(wàn)股、1667.70萬(wàn)股、170.62萬(wàn)股。

科威特投資局則增持了4只股票，其中加倉(cāng)最多的是岱美股份，為362.26萬(wàn)股，深南電路、邁為股份、新集能源均獲得少量加倉(cāng)。

減持方面，科威特投資局僅減少了對(duì)拓邦股份的持倉(cāng)，為281.01萬(wàn)股，當(dāng)前還持有794.07萬(wàn)股。

科威特投資局還新晉8家上市公司的前十大流通股東，為康恩貝、城投控股、上海電力、天成自控、巨星科技、報(bào)喜鳥(niǎo)、森麒麟、正海生物。其余個(gè)股持倉(cāng)則保持不變。

境外主權(quán)財(cái)富基金布局中國(guó)資產(chǎn)

除了中東主權(quán)基金外，其余境外知名主權(quán)基金也正加碼布局中國(guó)市場(chǎng)。

如新加坡兩大主權(quán)財(cái)富基金淡馬錫控股公司（簡(jiǎn)稱“淡馬錫”）、新加坡政府投資公司（簡(jiǎn)稱“GIC”）。兩家主權(quán)基金都長(zhǎng)期活躍于全球資本市場(chǎng)，且在全球主權(quán)財(cái)富基金管理人中資管規(guī)模長(zhǎng)期位于前十行列。

根據(jù)最新的運(yùn)營(yíng)報(bào)告，淡馬錫在投資組合中持續(xù)保持超過(guò)20%的比重投資于中國(guó)地區(qū)，與此同時(shí)，GIC也在積極調(diào)整其全球投資布局，通過(guò)減少對(duì)歐洲市場(chǎng)的投資并增加對(duì)亞洲地區(qū)的投資來(lái)降低整體風(fēng)險(xiǎn)敞口。

在中國(guó)市場(chǎng)的投資策略上，淡馬錫和GIC均偏好股權(quán)投資，在二級(jí)市場(chǎng)投資上，淡馬錫更傾向于投資中概股，而淡馬錫富敦投資有限公司，則屬于淡馬錫旗下，主要投資于中國(guó)二級(jí)市場(chǎng)。而GIC則更專注于港股市場(chǎng)，在中國(guó)A股上持倉(cāng)并不重。

截至上半年末，淡馬錫和GIC重倉(cāng)出現(xiàn)在前十大流通股東名單中的A股公司共有5家，持倉(cāng)市值合計(jì)約36.01億元，較上期增長(zhǎng)約5000萬(wàn)元。其中持倉(cāng)最多為珀萊雅，持倉(cāng)市值為10.10億元。

與2024年一季度末對(duì)比，淡馬錫退出了對(duì)愛(ài)爾眼科、珀萊雅的前十大流通股東名單，加倉(cāng)了柏楚電子約88.34萬(wàn)股；GIC則加倉(cāng)恒立液壓、珀萊雅、華明裝備74.69萬(wàn)股、218.36萬(wàn)股、301.50萬(wàn)股，新進(jìn)到柏楚電子的前十大流通股之中，當(dāng)前持有392.62萬(wàn)股。

香港金融管理局則加倉(cāng)了漢鐘精機(jī)92.93萬(wàn)股，新進(jìn)到天地科技、豪悅護(hù)理的前十大流通股中，對(duì)永新股份進(jìn)行了減持；澳門金融管理局則出現(xiàn)在了17家A股的前十大流通股中，新集能源、金誠(chéng)信的持倉(cāng)市值均達(dá)到了3億元以上，總持倉(cāng)市值為22.62億元。