【盤面回顧與展望】

今日指數(shù)延續(xù)大小票分化，午后在地產(chǎn)和金融的帶動下略有回暖，但全天成交量仍較為低迷，兩市總成交僅4819億。情緒端今日迎來冰點，連板方面三連板及以上個股僅雙成藥業(yè)晉級，而且還是個一字意義不大。人氣標(biāo)的方面高標(biāo)海南海藥和華映科技雙雙跌停，2點半后天茂集團(tuán)快速跳水跌停對短線情緒影響也比較大，保變電氣受此影響也難以強封，明天估計都是負(fù)反饋。加上指數(shù)午后的提前回暖，所以明天冰點反彈的強度大概率會非常弱甚至沒有反彈。前期抱團(tuán)股的反饋仍然比較糟糕，今天止跌之后修復(fù)的強度偏弱，后面就看深圳華強能否擺脫其他三只股的影響進(jìn)一步修復(fù)了，否則如果以這個容錯率收場的話未來會有比較長的一段時間出不了抱團(tuán)妖股了。板塊方面，光刻機因為假期間的催化今天集體走強，但是持續(xù)性可能不會太好，明天只看前排。明天中國船舶和中國重工復(fù)牌，其反饋是對市場影響非常大，如果是正反饋的話后市重組大概率還會有反復(fù)，但是高低切之下只看絕對低位。帶動指數(shù)的金融和地產(chǎn)明天繼續(xù)走強的難度比較大，下午地產(chǎn)主要也是消息刺激為主，但是這么長時間已經(jīng)證明了地產(chǎn)難以靠政策刺激出現(xiàn)改善，所以暫時還是耐心等待新能源出海起勢的可能。

【重點公司跟蹤】

張江高科、力合科創(chuàng)：國務(wù)院常務(wù)會議研究促進(jìn)創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展的有關(guān)舉措。會議指出，創(chuàng)業(yè)投資事關(guān)科技創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)升級和高質(zhì)量發(fā)展。鼓勵社會資本設(shè)立市場化并購母基金或創(chuàng)業(yè)投資二級市場基金，促進(jìn)創(chuàng)投行業(yè)良性循環(huán)。張江高科立足科技產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，圍繞科技地產(chǎn)打造全生命周期發(fā)展模式，為科技企業(yè)提供從孵化加速到研發(fā)辦公的全產(chǎn)業(yè)發(fā)展載體，為科創(chuàng)公司提供物理空間、產(chǎn)業(yè)投資等各方面資源。力合科創(chuàng)是深圳清華大學(xué)研究院精心打造和培育的科技創(chuàng)新服務(wù)平臺公司，目前累計投資高科技企業(yè)500多家，累計孵化服務(wù)企業(yè)4000多家，培育上市公司30多家、專精特新企業(yè)200多家、新三板掛牌企業(yè)50多家、國家高新技術(shù)企業(yè)300多家以及200多個科技成果轉(zhuǎn)化項目。

銳明技術(shù)：近兩年，歐洲部分國家和地區(qū)出臺系列行業(yè)監(jiān)管措施來提升商用車的運營安全性。歐盟要求自2024年7月起，所有新車下線上路必須配備可進(jìn)行盲區(qū)監(jiān)測、防疲勞、防超速、防分心駕駛等歐標(biāo)產(chǎn)品；英國倫敦要求自2024年10月28日起，所有在倫敦道路上運營的超過12噸的重型貨車必須安裝主動安全系統(tǒng)（PSS）。公司多款產(chǎn)品完成了相關(guān)認(rèn)證，歐標(biāo)前裝業(yè)務(wù)方面，已經(jīng)與中國主流出口客車廠合作完成認(rèn)證，伴隨客戶新車銷量增加，產(chǎn)品銷售逐步起量，同時公司積極同歐洲主流車廠接觸并推進(jìn)產(chǎn)品導(dǎo)入。歐標(biāo)后裝業(yè)務(wù)方面，PSS法規(guī)相關(guān)產(chǎn)品在英國通過了拉夫堡大學(xué)的第三方檢測。出租車信息化產(chǎn)品方面，公司相關(guān)產(chǎn)品在荷蘭率先通過了OIML國際計量標(biāo)準(zhǔn)認(rèn)證。隨著海外相關(guān)安全法規(guī)相繼落地實施，有望為公司帶來充分的收入增量。

陽光電源：國金研報表示降息將明確驅(qū)動短期項目建設(shè)進(jìn)度及中期需求釋放：若美國降息周期開啟，有望帶動海外多國利率進(jìn)入下行通道，進(jìn)而帶動光儲系統(tǒng)需求釋放。測算在美國光伏建設(shè)成本1美元/W時，貸款利率下降1%對應(yīng)光伏IRR提升1.3PCT。美國7月大儲裝機0.7GW，大幅低于前次公布的2.5GW裝機預(yù)期，1.8GW延遲項目中有0.8GW項目推遲至8-9月，預(yù)計為常規(guī)施工進(jìn)度延遲，另有0.8GW項目預(yù)計推遲至12月并網(wǎng)，判斷或主要為等待降息落地。關(guān)注龍頭陽光電源為主，公司憑借技術(shù)+品牌持續(xù)斬獲高質(zhì)量訂單，美國達(dá)到市占率第二。